/
/
Le PER Individuel (PERIN) représente aujourd'hui €160 milliards d'encours, soit 62% du marché total de l'épargne retraite en France. Avec 4,5 millions de souscripteurs et une croissance de +35% en 202
Le PER Individuel (PERIN) représente aujourd'hui €160 milliards d'encours, soit 62% du marché total de l'épargne retraite en France. Avec 4,5 millions de souscripteurs et une croissance de +35% en 2024, ce dispositif créé par la loi PACTE s'impose comme LA solution de préparation retraite pour les salariés, TNS et professions libérales. Pourtant, une question revient constamment : comment ouvrir et optimiser son PER Individuel pour maximiser son capital retraite tout en économisant jusqu'à €15,840 d'impôts par an ?
Ce guide complet 2026 vous dévoile tout ce que vous devez savoir sur le PER Individuel : fonctionnement détaillé, avantages fiscaux selon votre TMI, stratégies d'allocation selon votre âge, comparaison avec l'assurance vie, et les 5 erreurs fatales à éviter. Que vous ayez 30, 40 ou 50 ans, vous découvrirez comment transformer le PER Individuel en accélérateur de patrimoine retraite.
Le Plan Épargne Retraite Individuel (PER Individuel ou PERIN) est un contrat d'épargne retraite souscrit à titre individuel auprès d'un assureur ou d'un gestionnaire d'actifs. Créé par la loi PACTE du 22 mai 2019, il remplace et améliore les anciens dispositifs PERP (Plan d'Épargne Retraite Populaire) et Madelin (réservé aux TNS).
Ouverture : Accessible à tous (salariés, TNS, professions libérales, fonctionnaires, retraités) sans condition d'âge ou de revenus.
Versements : Libres (ponctuels ou programmés), aucun montant minimum imposé. Possibilité d'arrêter et reprendre à tout moment.
Horizon : Épargne bloquée jusqu'à la retraite (sauf 6 cas de déblocage anticipé dont achat résidence principale).
Sortie : À partir de l'âge légal de départ à la retraite (64 ans en 2026), sortie en capital (100%), en rente viagère (100%), ou mixte selon votre choix.
| Critère | PER Individuel (depuis 2019) | PERP (fermé oct. 2020) | Madelin (fermé oct. 2020) |
|---|---|---|---|
| Public | Tous | Tous | TNS uniquement |
| Sortie | Capital ou rente au choix | Rente uniquement | Rente uniquement |
| Déblocage anticipé | 6 cas dont résidence principale | 5 cas (pas résidence principale) | 5 cas (pas résidence principale) |
| Transfert | Gratuit après 5 ans | Gratuit après 10 ans | Gratuit après 10 ans |
| Plafond déduction | €35,200 (2026) | €33,672 (2020) | €78,736 |
💡 Bon à savoir : Si vous détenez un ancien PERP ou Madelin, vous pouvez le transférer gratuitement vers un PER Individuel pour gagner en flexibilité (sortie capitale possible). France Épargne gère toutes les démarches administratives.
L'avantage fiscal est le moteur principal du PER Individuel. Vos versements sont déductibles du revenu imposable, générant une économie fiscale immédiate.
Formule : 10% des revenus professionnels de l'année N-1, plafonnés à 8 PASS (Plafonds Annuels de la Sécurité Sociale).
Montant maximum : €35,200 pour 2026 (8 × PASS 2026 = 8 × 48,774 = €351,792 × 10%).
Plafond minimum : €4,636 (10% du PASS 2026) si revenus faibles ou inexistants.
| TMI | Versement Annuel | Économie Fiscale | Coût Net Réel | Rentabilité Immédiate |
|---|---|---|---|---|
| 11% | €5,000 | €550 | €4,450 | +11% |
| 30% | €10,000 | €3,000 | €7,000 | +43% |
| 41% | €15,000 | €6,150 | €8,850 | +69% |
| 45% | €25,000 | €11,250 | €13,750 | +82% |
Exemple concret : Un cadre TMI 41% versant €15,000 sur son PER Individuel :
Les conjoints mariés ou pacsés peuvent mutualiser leurs plafonds. Si l'un n'utilise pas son plafond, l'autre peut l'utiliser dans la limite globale.
Exemple couple :
Sur 25 ans, cette stratégie représente €396,000 d'économie fiscale cumulée (€15,840 × 25).
L'effet multiplicateur ultime : réinvestir votre économie fiscale dans le PER.
Exemple :
Sur 25 ans (5% rendement) :
Le PER Individuel offre trois modes de gestion adaptés à chaque profil.
Vous choisissez vous-même l'allocation entre fonds euros et unités de compte.
Pour qui :
Allocation type :
Frais : 0,5-0,8%/an (les plus bas)
Avantages :
Inconvénients :
Un gérant professionnel ajuste l'allocation selon votre profil de risque et votre horizon retraite.
Pour qui :
Allocation dynamique selon âge :
| Âge | Fonds Euros | Obligations | Actions | Autres (SCPI, diversif.) |
|---|---|---|---|---|
| 25-35 ans | 5% | 5% | 80% | 10% |
| 35-45 ans | 15% | 15% | 60% | 10% |
| 45-55 ans | 30% | 25% | 40% | 5% |
| 55-60 ans | 50% | 25% | 20% | 5% |
| 60-65 ans | 75% | 20% | 5% | 0% |
Mécanisme de sécurisation progressive : À mesure que vous approchez de la retraite, le gestionnaire réduit automatiquement l'exposition aux actifs risqués (actions) au profit de fonds euros garantis. Objectif : préserver le capital accumulé des chocs boursiers en fin de parcours.
Frais : 1,2-1,8%/an all-in (gestion + supports)
Performance moyenne 2019-2024 : 6,8%/an net de frais
Profil d'investissement ajusté automatiquement selon votre année de départ prévue à la retraite.
Pour qui :
Mécanisme : Vous indiquez votre année de départ prévue (ex: 2045). Le PER ajuste automatiquement :
Frais : 1,5-2%/an all-in
Avantage : Zéro décision, sécurisation automatique garantie
Inconvénient : Moins performant que gestion pilotée dynamique sur long terme
| Profil | Gestion Recommandée |
|---|---|
| Débutant, aversion forte au risque | Horizon Retraite |
| Épargnant standard, horizon > 10 ans | Pilotée (optimal rapport performance/simplicité) |
| Investisseur expérimenté, temps de suivi | Libre (frais minimaux) |
France Épargne recommande : Gestion pilotée pour 90% des clients. Performance optimale avec sécurisation automatique sans contrainte de gestion.
Le PER Individuel permet le déblocage anticipé (avant la retraite) dans 6 situations :
Fiscalité : IR sur plus-values + PS 17,2% (ou flat tax 30%)
Stratégie : Débloquer 20-30% du PER pour apport, conserver le reste pour la retraite.
Invalidité de vous, votre conjoint ou vos enfants.
Déblocage total exonéré d'impôt (sauf PS 17,2%).
Inscription Pôle Emploi + épuisement des droits.
Procédure devant commission de surendettement.
Suite à liquidation judiciaire.
💡 Bon à savoir : Contrairement à l'assurance vie, le déblocage anticipé du PER (hors cas ci-dessus) n'est pas possible. C'est pourquoi France Épargne recommande de conserver également une assurance vie pour les besoins de liquidité moyen terme.
À partir de l'âge légal de départ à la retraite, vous pouvez liquider votre PER Individuel.
Fiscalité :
Avantages :
Pour qui :
Fiscalité : Fraction imposable selon âge de liquidation :
Barème progressif IR + PS 10,1% sur la fraction imposable.
Exemple : Capital PER : €300,000 Rente viagère à 65 ans : €1,250/mois (€15,000/an) Fraction imposable (40%) : €6,000 IR (TMI 30%) : €1,800 + PS €1,515 = €3,315/an Rente nette d'impôt : €11,685/an (€974/mois)
Avantages :
Pour qui :
Stratégie optimale : 20-40% capital + 60-80% rente
Exemple : Capital PER : €500,000
Avantages combinés :
Objectif : Constituer un capital retraite de €500,000-€600,000 à 65 ans.
Stratégie France Épargne :
Projection 65 ans (6% rendement) :
Sortie mixte à 65 ans :
Objectif : Rattraper le retard d'épargne retraite, viser €400,000 à 64 ans.
Stratégie France Épargne :
Projection 64 ans (5% rendement, 16 ans) :
Sortie mixte à 64 ans :
Objectif : Maximiser déduction fiscale, viser €1,000,000 à 64 ans.
Stratégie France Épargne :
Projection 64 ans (5,5% rendement, 22 ans) :
Sortie mixte à 64 ans :
Les deux produits sont complémentaires, pas concurrents.
| Critère | PER Individuel | Assurance Vie |
|---|---|---|
| Versements déductibles | ✅ Oui (jusqu'à €35,200/an) | ❌ Non |
| Disponibilité | ❌ Bloqué jusqu'à retraite (sauf 6 cas) | ✅ Rachats libres à tout moment |
| Fiscalité sortie | Capital : IR + PS 17,2% ou flat tax 30% / Rente : fraction imposable + barème IR | Rachats : abattement €4,600 (célibataire) puis PFU 30% |
| Fiscalité succession | Abattement €152,500/bénéficiaire (décès avant 70 ans) | Abattement €152,500/bénéficiaire (versements avant 70 ans) |
| Meilleur pour | Préparer retraite avec défiscalisation immédiate | Liquidité moyen terme, succession, projets |
Stratégie patrimoniale optimale France Épargne :
💡 Bon à savoir : Ne choisissez pas PER OU assurance vie, cumulez les deux ! Le PER défiscalise vos revenus aujourd'hui (TMI 30-45%), l'assurance vie offre flexibilité et fiscalité succession avantageuse.
Problème : Un PER à 2,5%/an de frais vs 1,5%/an = €150,000 de perte sur 30 ans (capital €500,000).
✅ Solution : Comparer les frais all-in. France Épargne négocie 1,3-1,8%/an avec ses partenaires assureurs.
Problème : Avoir un plafond de €35,200 disponible, ne verser que €10,000 = €10,335 d'économie fiscale ratée (TMI 41%).
✅ Solution : Calculer votre plafond exact. Si capacité d'épargne insuffisante, emprunter pour verser sur PER peut être rentable (coût crédit 3% < économie fiscale 41%).
Problème : Fonds euros (3%/an) vs allocation dynamique (7%/an) = €420,000 de capital final en moins sur 35 ans (versements €200/mois).
✅ Solution : Adapter allocation à l'horizon. Moins de 50 ans : minimum 50% UC. Gestion pilotée sécurise automatiquement.
Problème : Débloquer €100,000 à 45 ans pour apport = €265,000 de capital retraite en moins à 65 ans (5% rendement sur 20 ans).
✅ Solution : Débloquer maximum 20-30% du PER. Compléter apport avec prêt classique ou assurance vie.
Problème : PER ouvert à 30 ans, jamais revu. Allocation inadaptée, versements non ajustés, opportunités fiscales ratées.
✅ Solution : Revue annuelle avec conseiller France Épargne. Ajuster versements selon évolution revenus, réallouer si nécessaire.
Ouvrir et optimiser votre PER Individuel nécessite une stratégie sur-mesure. Nos conseillers en gestion de patrimoine vous accompagnent à chaque étape :
Analyse exhaustive :
Recommandations concrètes :
France Épargne, en tant que distributeur de produits financiers, ouvre votre PER auprès de nos partenaires assureurs sélectionnés :
Services inclus :
Si vous détenez un ancien PERP ou Madelin, nous gérons votre transfert :
Le PER Individuel est le dispositif d'épargne retraite le plus puissant disponible en France. Avec une déduction fiscale jusqu'à €35,200/an générant €15,840 d'économie d'impôt pour un couple TMI 45%, et une flexibilité totale (sortie capital ou rente au choix), il transforme chaque euro épargné en levier patrimonial.
Les 3 points clés à retenir :
Commencez le plus tôt possible : À 30 ans, €200/mois = €538,000 à 65 ans. À 50 ans, €200/mois = €98,000. Chaque année de retard coûte des dizaines de milliers d'euros.
Maximisez la défiscalisation : Un versement de €10,000 coûte réellement €5,900 (TMI 41%). L'économie fiscale réinvestie démultiplie le capital final.
Choisissez la gestion adaptée : Gestion pilotée pour 90% des épargnants (performance optimale sans contrainte). Gestion libre si expertise et temps de suivi.
Ne laissez plus votre épargne retraite au hasard. Chaque mois sans PER Individuel est une opportunité de défiscalisation ratée et un capital retraite amputé.
Le montant optimal dépend de votre TMI et capacité d'épargne. Formule France Épargne : verser jusqu'au plafond de déduction (€35,200 max) si TMI ≥ 30% et capacité d'épargne suffisante. Pour TMI 41-45%, chaque €10,000 versé ne coûte réellement que €5,500-6,000 après déduction fiscale. Nous calculons votre stratégie lors du bilan patrimonial.
Oui, le PER Individuel (versements volontaires) permet une sortie à 100% en capital. C'est une amélioration majeure vs l'ancien PERP (sortie rente uniquement). Vous décidez au moment de la liquidation : 100% capital, 100% rente, ou mixte. France Épargne simule les scénarios fiscaux pour optimiser votre sortie.
Le transfert est gratuit après 5 ans d'ancienneté de votre PERP. France Épargne gère toutes les démarches : demande de transfert auprès de votre ancien assureur, ouverture du nouveau PER, réception des fonds, configuration allocation. Délai : 4-8 semaines. Avantage : vous gagnez la sortie capitale (vs rente uniquement sur PERP).
Nos partenaires assureurs pratiquent : 0% frais d'entrée, 0,5-1% frais de gestion annuels, 0% frais de sortie. Pour la gestion sous mandat France Épargne : +0,8%/an. Total all-in : 1,3-1,8%/an, bien en deçà de la moyenne marché (2-2,5%). Nous optimisons le rapport frais/performance pour maximiser votre rendement net.
Absolument ! Le PER Individuel remplace avantageusement le Madelin avec plus de flexibilité (sortie capitale possible). Plafond de déduction identique : €35,200 (ou €78,736 si non-adhésion régime obligatoire). Pour un TNS TMI 45%, un versement de €30,000/an économise €13,500 d'impôts. Coût net réel : €16,500 pour €30,000 épargnés.
À lire également :
Sources :