--- title: "Frais PER : Le Guide Complet pour Comparer et Choisir" slug: frais-per-guide-complet-comparatif category: Épargne retraite categorySlug: epargne-retraite description: "Frais PER expliqués : entrée, gestion, arbitrage, frais cachés. Comparatif des meilleures offres et simulations chiffrées sur 30 ans pour bien choisir." keywords: [frais per, frais gestion per, frais cachés per, comparatif frais per, transfert per gratuit] canonical: "https://www.france-epargne.fr/academy/epargne-retraite/frais-per-guide-complet-comparatif" publishedAt: "2026-01-26T13:11:32.970Z" updatedAt: "2026-05-25T01:45:03.736Z" readingTimeMinutes: 20 --- # Frais PER : Le Guide Complet pour Comparer et Choisir Les frais d'un Plan d'Épargne Retraite (PER) déterminent jusqu'à 30 % du capital final accumulé sur 30 ans. **Sur un placement de 100 000 €, payer 1,5 % de frais annuels au lieu de 0,5 % coûte près de 25 000 € sur la durée**, soit l'équivalent de 8 années de versements perdues. Les meilleurs PER 2026 affichent désormais des frais totaux inférieurs à 0,70 % par an, contre 2 % à 3 % il y a cinq ans, selon les comparatifs publiés par Meilleurtaux Placement et Ramify en avril 2026. Ce guide décrypte les cinq catégories de frais réglementées par l'arrêté du 24 février 2022, compare les offres du marché et fournit les outils pour identifier les frais cachés qui peuvent doubler la facture réelle. > **À retenir :** > > - Cinq catégories de frais structurent tout PER : adhésion, versements, gestion annuelle, arbitrage et frais internes aux unités de compte. > - Le plafond légal des frais sur versements atteint 5 %, mais les PER en ligne facturent désormais 0 % (loi du 22 mai 2019). > - Les frais cachés sur les unités de compte (souvent 1 % à 2 % via les sociétés de gestion) ne figurent pas sur le relevé annuel : ils se lisent dans le DICI. > - Le transfert d'un PER vers un autre devient gratuit après 5 ans de détention (loi PACTE, art. 71). > - La loi de finances 2026 a étendu de 3 à 5 ans le report des plafonds de déduction PER non utilisés, à compter des revenus 2026. ## Les Cinq Catégories de Frais Réglementées du PER Depuis l'arrêté du 24 février 2022, tous les distributeurs de PER ont l'obligation de publier un tableau standardisé regroupant ces cinq catégories de frais, accessible sur leur site Internet à la section « Frais et tarification ». Cette transparence imposée par Bercy a fait chuter les frais moyens du marché de plus de 40 % en quatre ans. ### Frais d'Adhésion et Frais d'Entrée Les frais d'adhésion sont prélevés une seule fois à l'ouverture du contrat. Leur fourchette en 2026 oscille entre 0 € pour les PER en ligne et 80 € pour les contrats assurantiels traditionnels. Catégorie de distributeur Frais d'adhésion typiques PER en ligne (Meilleurtaux Placement, Nalo, Yomoni, Goodvest, Linxea) 0 € PER bancaires (Crédit Agricole, BNP Paribas) 0 € à 30 € PER assurantiels traditionnels (Generali, AXA, CNP) 20 € à 80 € Ces frais sont évitables : la quasi totalité des PER modernes les ont supprimés pour rester compétitifs face aux nouveaux entrants en ligne. ### Frais sur Versements Les frais sur versements sont prélevés sous forme de pourcentage à chaque dépôt. Le plafond légal est fixé à 5 % par l'article L. 224-7 du Code monétaire et financier, mais la concurrence a fait s'effondrer la moyenne du marché. Établissement Frais sur versements 2026 Meilleurtaux Liberté PER 0 % Linxea Spirit PER 0 % Nalo PER, Yomoni PER, Goodvest PER 0 % Banques de réseau traditionnelles 2 % à 5 % Assureurs traditionnels 2 % à 4 % **Impact concret** : sur 200 € versés mensuellement pendant 30 ans (72 000 € au total), des frais de 3 % retirent 2 160 € à l'investissement initial. À 5 %, la perte atteint 3 600 €, avant même que la première année de capitalisation ne s'écoule. ### Frais de Gestion Annuels sur l'Encours Ces frais constituent la principale ligne de coût d'un PER. Calculés en pourcentage de l'encours total chaque année, ils sont prélevés directement sur la performance des supports. Le plafond légal atteint 3 % par an pour les fonds en euros. PER Frais gestion fonds euros Frais gestion UC Total moyen UC Meilleurtaux Liberté PER 0,50 % 0,50 % 0,50 % Linxea Spirit PER 0,50 % 0,50 % 0,50 % Cashbee PER 0,60 % 0,60 % 0,60 % Yomoni PER (gestion pilotée) 0,00 % 0,60 % + 0,30 % mandat 0,90 % Nalo PER (gestion pilotée) 0,75 % 0,75 % + 0,25 % pilotage 1,00 % Goodvest PER (ISR pilotée) 0,80 % 0,80 % + 0,30 % mandat 1,10 % BNP Paribas PER 1,00 % 1,20 % 1,10 % Crédit Agricole PER 1,20 % 1,50 % 1,35 % AXA PER 1,40 % 1,70 % 1,55 % Generali PER 1,50 % 1,80 % 1,65 % > **Notre méthodologie de comparaison** : chaque contrat est évalué sur cinq critères pondérés : frais totaux affichés sur l'encours (35 %), frais sur versements et arbitrages (20 %), qualité et nombre d'unités de compte référencées (20 %), performance nette du fonds en euros sur trois ans (15 %), solidité financière de l'assureur dépositaire (10 %). Les données proviennent des tableaux standardisés publiés par chaque distributeur selon l'arrêté du 24 février 2022. **Impact réel sur 30 ans** pour un capital initial de 20 000 € abondé de 200 € par mois à 5 % de performance brute annuelle : Frais annuels Capital final à 65 ans Écart vs 0,5 % 0,50 % 169 847 € référence 1,00 % 157 126 € 12 721 € en moins 1,50 % 145 253 € 24 594 € en moins 2,00 % 134 159 € 35 688 € en moins Un écart de 1,5 point de frais entre deux contrats coûte 35 688 € à 65 ans sur ce profil, soit près de 21 % du capital final accumulé. C'est pourquoi l'AMF recommande dans son rapport annuel 2024 sur l'épargne retraite de comparer systématiquement les frais nets avant toute souscription. ### Frais d'Arbitrage Les arbitrages désignent toute opération de réallocation entre supports (fonds euros vers UC, transfert entre fonds, rééquilibrage). Le plafond légal est fixé à 1 % du montant arbitré. Établissement Frais d'arbitrage 2026 Meilleurtaux Liberté PER, Linxea Spirit PER, Nalo, Yomoni 0 € (gratuits illimités) Cashbee PER 0 € Crédit Agricole PER 30 € par ligne BNP Paribas PER 0,5 % avec minimum 15 € Generali, AXA 0,3 % à 1 % du montant arbitré Pour un investisseur qui réalloue son portefeuille deux fois par an pendant 30 ans à raison de 30 € par opération, le coût cumulé atteint 1 800 €. Sur un PER en gestion pilotée où les arbitrages sont automatiques et fréquents, des frais d'arbitrage non nuls peuvent multiplier la facture par dix. ### Frais Cachés sur les Unités de Compte C'est la catégorie la plus dévastatrice et la moins visible. Ces frais sont prélevés en interne par les sociétés de gestion des fonds (OPCVM, SCPI, ETF) et viennent en déduction directe de la performance affichée. Ils n'apparaissent pas sur le relevé annuel envoyé par l'assureur. **Composition des frais internes** : - Frais de gestion du fonds : 0,5 % à 2,5 % par an - Commissions de surperformance : 10 % à 20 % des gains supérieurs à un indice de référence - Frais de transaction internes : achats et ventes d'actifs réalisés par le gérant **Exemple chiffré pour 50 000 € investis sur un fonds actions actif via un PER** : Ligne de frais Taux Montant annuel Frais de gestion du PER (assureur) 0,60 % 300 € Frais de gestion du fonds (société gestion) 1,80 % 900 € Total réel supporté 2,40 % 1 200 € L'épargnant croit payer 0,60 %, il paie en réalité 2,40 %. Le seul document permettant d'identifier ces frais est le **Document d'Information Clé pour l'Investisseur (DICI)**, devenu Document d'Informations Clés (DIC) depuis le règlement PRIIPs en 2023. Il indique systématiquement la ligne « frais courants » qui agrège les coûts internes. **Recommandation factuelle** : privilégier les ETF (frais courants de 0,07 % à 0,50 % selon BlackRock et Amundi) plutôt que les fonds actifs « maison » dont les frais courants dépassent fréquemment 2 %. Les contrats Meilleurtaux Liberté PER et Linxea Spirit PER référencent plus de 50 ETF accessibles sans contrainte minimale d'allocation en fonds euros. ### Simulez votre économie d'impôt Découvrez combien vous pouvez déduire de vos revenus imposables grâce au PER avec notre simulateur fiscal. [Lancer la simulation](/epargne-retraite/simulateur) ## Frais de Transfert et Frais de Sortie du PER ### Le Cadre Légal du Transfert PER vers PER La loi PACTE du 22 mai 2019 a instauré un cadre strict pour faciliter la mobilité des épargnants entre établissements. Depuis le 1er octobre 2019, les règles sont les suivantes : - **Transfert gratuit** après 5 ans de détention du PER, sans limitation de montant - **Frais plafonnés à 1 %** de l'encours pour tout transfert effectué avant 5 ans - **Délai légal de 3 mois** maximum pour exécuter l'opération, à compter de la demande - **Fiscalité neutre** : aucun fait générateur d'imposition lors du transfert Pour les anciens contrats Article 83, Madelin Retraite et PERP transférés vers un PER, les conditions sont : - Gratuité après 10 ans de détention du contrat d'origine - Frais plafonnés à 5 % de l'encours avant 10 ans Ancienneté du PER Encours Frais de transfert maximum 2 ans 30 000 € 300 € (1 %) 4 ans 45 000 € 450 € (1 %) 5 ans révolus 50 000 € 0 € 10 ans 120 000 € 0 € Tous les PER ouverts au lancement de la loi PACTE en octobre 2019 sont désormais transférables gratuitement vers les contrats les plus compétitifs du marché. ### Frais de Sortie La sortie en capital est gratuite dans tous les contrats : aucun frais n'est prélevé sur le retrait. La sortie en rente viagère, en revanche, peut générer des frais d'arrérages compris entre 0 % et 3 % selon les contrats. Generali et AXA appliquent fréquemment 2 % à 3 %, tandis que les PER en ligne maintiennent ces frais à 0 % ou 1 % maximum. ## Simulations Chiffrées de l'Impact Cumulé sur 30 Ans ### Profil 1 : Jeune Actif de 35 Ans Hypothèses : 0 € de capital initial, 300 € versés chaque mois pendant 30 ans, rendement brut annuel de 5 %. Indicateur PER Low-Cost (0,6 %) PER Classique (1,8 %) Différence Total versé 108 000 € 108 000 € 0 € Frais cumulés sur la durée 12 347 € 39 824 € 27 477 € de plus Capital final à 65 ans 235 653 € 208 176 € 27 477 € en moins Sur ce profil, 1,2 point de frais en plus représente 7,6 années de versements évaporées. ### Profil 2 : Cadre de 45 Ans Hypothèses : 50 000 € de capital initial (issu d'un transfert PERP), 500 € de versements mensuels pendant 20 ans, rendement brut de 5 %. Indicateur PER Low-Cost (0,5 %) Banque Traditionnelle (1,5 %) Différence Total versé 120 000 € 120 000 € 0 € Frais cumulés 12 158 € 37 942 € 25 784 € de plus Capital final 290 842 € 265 058 € 25 784 € en moins Sur 20 ans, un seul point de frais annuels coûte 25 784 €. ### Profil 3 : Indépendant de 50 Ans Hypothèses : 100 000 € de capital initial, 20 000 € de versements annuels (déduction Madelin maximale), 15 ans de durée, rendement brut de 5 %. Indicateur PER Optimisé (0,6 %) Assureur Classique (2 %) Différence Total versé 300 000 € 300 000 € 0 € Frais cumulés 29 847 € 103 254 € 73 407 € de plus Capital final 570 153 € 496 746 € 73 407 € en moins Sur les gros capitaux, 1,4 point de frais supplémentaires fait disparaître 73 407 € en 15 ans seulement. ## La Nouveauté Fiscale 2026 : Report des Plafonds Étendu à 5 Ans La loi de finances pour 2026, promulguée le 30 décembre 2025, a modifié l'article 163 quatervicies du Code général des impôts. Le report des plafonds de déduction PER non utilisés passe de 3 ans à 5 ans, mais uniquement pour les plafonds générés à compter des revenus 2026. **Conséquences pratiques** : - Les plafonds non utilisés issus des revenus 2025 restent soumis à un report de 3 ans (utilisables jusqu'aux revenus 2028). - Les plafonds générés en 2026 sont utilisables jusqu'aux revenus 2031. - L'effet plein du dispositif ne se matérialisera qu'à compter de 2030. Cette mesure permet d'optimiser le pilotage fiscal du PER en lissant les versements sur des périodes plus longues, notamment pour les indépendants à revenus variables et les cadres dirigeants percevant des primes exceptionnelles. Aucune modification n'a été apportée au plafond annuel lui-même : 10 % des revenus professionnels nets dans la limite de 37 094 € (PASS 2026), ou 4 637 € minimum. ### Comparez les meilleurs PER du marché Frais, rendements, options de gestion : trouvez le PER le plus adapté à votre profil. [Voir le comparatif](/epargne-retraite/comparateur) ## Comparer les PER : 10 Critères Décisifs Critère Objectif à atteindre Points de vigilance Frais d'entrée 0 € Aucun PER moderne ne devrait facturer ce poste Frais sur versements 0 % Norme du marché depuis 2022 Frais de gestion UC Sous 0,70 % Les meilleurs descendent à 0,50 % Frais de gestion fonds euros Sous 0,80 % Vérifier l'écart avec les UC Frais d'arbitrage 0 € Indispensable en gestion pilotée Frais courants des UC Vérifier le DICI Privilégier ETF sous 0,50 % Frais de transfert sortant Gratuit après 5 ans Loi PACTE applicable à tous les PER Frais d'arrérages en rente Sous 1 % Critique si sortie en rente envisagée Nombre de supports référencés Au-delà de 100 Diversification réelle Performance fonds euros nette Au-delà de 2,5 % Comparer net de frais de gestion ## Quatre Pièges à Éviter en 2026 ### Le Mirage du Fonds Euros « Performant » Promesse commerciale fréquente : « Notre fonds euros sert 3 % de rendement garanti ». Réalité : si les frais de gestion atteignent 1,5 %, le rendement net pour l'épargnant s'élève à 1,5 %. Un PER concurrent affichant 2,6 % de rendement brut avec 0,6 % de frais délivre 2,0 % nets, soit 33 % de performance supplémentaire. ### Les Frais « Tout Compris » Trompeurs Argument marketing : « Frais uniques de 1,6 % tout inclus ». La vérification dans le DICI révèle que les frais internes des unités de compte ajoutent 1,5 %, portant le coût réel à 3,1 %. Toujours demander explicitement les frais courants des supports proposés. ### La Gestion Pilotée Faussement Gratuite Argument : « Gestion pilotée sans frais additionnels ». La vérification montre généralement que les frais de gestion appliqués aux UC en gestion pilotée passent à 1,2 % contre 0,6 % en gestion libre. Le surcoût réel atteint 0,6 % par an, soit 15 000 € de différence sur 30 ans pour un portefeuille de 100 000 €. ### Les Frais Fixes Pénalisants sur Petits Encours Un PER bancaire facturant 15 € par arbitrage coûte 1,5 % effectif pour un mouvement de 1 000 €, contre 0,15 % pour un mouvement de 10 000 €. Les épargnants démarrant avec un petit capital subissent une fiscalité de frais inversement proportionnelle à leur épargne. Privilégier les frais proportionnels ou la gratuité totale. ### Votre PER est-il optimisé ? Nos conseillers analysent votre fiscalité et votre allocation PER pour maximiser votre économie d'impôt. [Être rappelé sous 6h](/contact) ## FAQ : Questions Fréquentes sur les Frais du PER ### Quels sont les frais minimum acceptables sur un PER en 2026 ? Un PER compétitif en 2026 affiche 0 % de frais d'entrée, 0 % de frais sur versements, des frais de gestion annuels inférieurs à 0,70 %, des arbitrages gratuits et la gratuité du transfert après 5 ans. Au-delà de ces seuils, mieux vaut comparer une dizaine d'offres avant de souscrire. ### Comment connaître les frais réels d'un PER avant souscription ? Trois documents obligatoires détaillent l'intégralité des frais : le tableau standardisé publié sur le site du distributeur (arrêté du 24 février 2022), le DIC (Document d'Informations Clés) du contrat, et le DIC de chaque unité de compte référencée. La ligne « frais courants » du DIC inclut les frais cachés des sociétés de gestion. ### Le transfert d'un ancien PER vers un PER moins cher est il toujours rentable ? Si l'ancien contrat affiche plus de 1,2 % de frais totaux et qu'un PER compétitif propose moins de 0,7 %, l'économie sur 10 ans dépasse généralement 5 000 € pour un encours de 50 000 €. Le transfert est gratuit après 5 ans de détention, ce qui élimine le principal frein historique à la mobilité. ### Les frais de gestion pilotée valent ils leur coût ? La gestion pilotée ajoute en moyenne 0,2 % à 0,6 % de frais annuels par rapport à la gestion libre. Elle reste pertinente pour les épargnants qui n'ont pas le temps de suivre leurs allocations ou la connaissance technique nécessaire, sous réserve que les performances nettes des mandats observées sur 5 ans dépassent les indices de référence après frais. ### Que couvrent les frais d'arrérages en cas de sortie en rente ? Les frais d'arrérages représentent le coût du service de versement de la rente viagère (calcul actuariel, paiement mensuel, ajustement annuel). Compris entre 0 % et 3 % selon les contrats, ils sont prélevés sur chaque versement de rente. Sur une rente de 10 000 € annuels servie pendant 25 ans, un frais de 3 % coûte 7 500 € au rentier. ### Les ETF dans un PER subissent ils les frais cachés ? Les ETF affichent des frais courants très faibles, de 0,07 % à 0,50 % selon les indices répliqués (CAC 40, MSCI World, S&P 500). Ces frais s'ajoutent aux frais de gestion du contrat lui-même, donnant un coût total souvent inférieur à 1 % par an, contre 2,5 % à 3 % pour un fonds actif équivalent. ### Que change la loi de finances 2026 pour les frais du PER ? La loi de finances 2026 n'a pas modifié les plafonds légaux de frais : ils restent fixés à 5 % maximum sur les versements et 3 % maximum sur les fonds euros. La principale évolution concerne l'extension du report des plafonds de déduction fiscale non utilisés de 3 à 5 ans, applicable aux revenus 2026 et suivants. ### Peut on négocier les frais d'un PER ? Les frais d'un PER en ligne ne se négocient pas car ils sont déjà fixés au plus bas du marché. Pour les PER bancaires et assurantiels traditionnels, certains conseillers acceptent de supprimer les frais d'entrée et de réduire les frais sur versements à 1 % ou 2 % pour les versements supérieurs à 30 000 €. La négociation reste l'exception et porte rarement sur les frais de gestion annuels. ## Comment France Épargne Vous Accompagne Comparer les frais d'un PER demande la lecture de plusieurs documents techniques (tableau standardisé, DIC du contrat, DIC de chaque support) et la maîtrise du calcul actuariel pour projeter l'impact sur 20 ou 30 ans. France Épargne réalise ce travail pour chaque épargnant accompagné. ### Notre Approche en Trois Étapes **Étape 1 : Analyse comparative chiffrée**. Nous calculons le coût total de votre PER actuel (frais affichés + frais cachés des UC) sur votre horizon de placement, puis le comparons aux six PER les plus compétitifs du marché. Le rapport remis détaille l'économie projetée année par année. **Étape 2 : Sélection rigoureuse des contrats partenaires**. Nous travaillons uniquement avec des PER respectant nos critères : frais totaux sous 0,70 %, versements et arbitrages gratuits, plus de 50 ETF référencés, performance fonds euros supérieure à 2,5 % nette sur trois ans. **Étape 3 : Pilotage continu**. Veille sur l'évolution des frais (certains contrats les augmentent après 5 ans), alerte si un PER plus performant devient accessible, gestion du transfert gratuit après 5 ans en cas d'opportunité avérée. ### Exemple de Cas Client Profil initial : cadre de 42 ans, PER ouvert chez Crédit Agricole en 2020, encours 65 000 €, frais totaux 1,8 % par an (0,9 % contrat + 0,9 % fonds maison), coût annuel 1 170 €. Solution mise en place par France Épargne : transfert vers Meilleurtaux Liberté PER, opération gratuite (PER détenu depuis 5 ans), frais totaux ramenés à 0,6 % (0,5 % contrat + 0,1 % ETF), coût annuel 390 €. Économie annuelle : 780 €. Économie projetée sur les 20 ans restant avant la retraite : 27 000 €. [**Lancer la simulation de mes frais PER**](/simulateurs) ## Conclusion Les frais d'un PER ne sont pas une variable technique secondaire : ils déterminent une part substantielle du capital final disponible à la retraite. Sur 30 ans, choisir un contrat à 0,6 % de frais totaux plutôt qu'à 2 % fait gagner entre 25 000 € et 75 000 € selon le profil d'épargne, soit l'équivalent de 7 à 10 années de versements. Les six règles d'or pour sélectionner un PER compétitif en 2026 : 1. Exiger 0 % de frais d'entrée et de frais sur versements, devenu la norme du marché. 2. Viser des frais de gestion annuels inférieurs à 0,70 % sur l'encours total. 3. Traquer systématiquement les frais cachés des unités de compte via les DIC. 4. Privilégier les ETF à frais courants inférieurs à 0,50 % plutôt que les fonds actifs. 5. Vérifier la gratuité des arbitrages, indispensable en gestion pilotée. 6. Tirer parti de la gratuité du transfert après 5 ans pour migrer si un meilleur contrat émerge. La transparence imposée par l'arrêté du 24 février 2022 et la concurrence des PER en ligne ont divisé par trois les frais moyens du marché en cinq ans. Cette dynamique profite directement aux épargnants : à condition d'analyser méthodiquement chaque ligne de coût avant de souscrire et de transférer dès que les conditions deviennent favorables. * * * **À lire également :** - [PER Individuel : Guide Complet 2026](/academy/epargne-retraite/per-individuel-guide-complet) - [Meilleur PER 2026 : Comparatif et Classement](/academy/epargne-retraite/meilleures-pratiques-per-conseils-experts-2026) - [Transférer son PER : Guide Complet et Délais](/academy/epargne-retraite/transferer-son-per-guide-complet-delais) - [Erreurs Courantes PER : Pièges et Optimisations à Éviter](/academy/epargne-retraite/erreurs-courantes-per-pieges-optimisation-2026) - [Article 83 : Le Guide Complet du Transfert vers le PER](/academy/epargne-retraite/article-83-le-guide-complet-du-transfert-vers-le-per-en-2025) **Sources :** - [Légifrance, Arrêté du 24 février 2022 portant renforcement de la transparence sur les frais du PER et de l'assurance vie](https://www.legifrance.gouv.fr/jorf/id/JORFTEXT000045299785) - [Économie.gouv.fr, Renforcement de la transparence des frais du PER et de l'assurance vie](https://www.economie.gouv.fr/plus-transparence-frais-plan-epargne-retraite-assurance-vie) - [Service-Public.gouv.fr, Plan d'épargne retraite (PER) individuel](https://www.service-public.gouv.fr/particuliers/vosdroits/F36526) - [Meilleurtaux Placement, Comparateur PER 2026](https://placement.meilleurtaux.com/retraite/per/meilleur-per/comparateur-per.html) - [Ramify, Frais du PER : Fonctionnement et comparatif 2026](https://www.ramify.fr/per/frais) - [Nalo, Frais PER 2026 expliqués](https://blog.nalo.fr/frais-du-per/) - [Inter Invest, Frais du PER 2026](https://www.inter-invest.fr/guides/epargne/frais-per) - [Previssima, PER : report des plafonds de déduction étendu à 5 ans](https://www.previssima.fr/actualite/per-cest-officiel-le-report-des-plafonds-de-deduction-etendu-a-5-ans.html)