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title: "L'Assurance Vie comme Complément de Retraite"
slug: assurance-vie-complement-retraite
category: Assurance vie
categorySlug: assurance-vie
description: "Transformez votre assurance vie en complément de retraite : rachats programmés, abattement 4 600 €, désensibilisation et comparaison PER. Guide pratique."
keywords: [rachats programmés assurance vie, revenus complémentaires retraite, assurance vie ou PER retraite, retrait assurance vie retraite, désensibilisation assurance vie, complément retraite assurance vie]
canonical: "https://www.france-epargne.fr/academy/assurance-vie/assurance-vie-complement-retraite"
publishedAt: "2026-02-08T16:27:41.133Z"
updatedAt: "2026-05-27T02:06:14.671Z"
readingTimeMinutes: 22
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# L'Assurance Vie comme Complément de Retraite

Le système de retraite par répartition français fait face à un déséquilibre démographique croissant. Selon le **COR** (Conseil d'Orientation des Retraites), le taux de remplacement, c'est-à-dire le rapport entre la première pension et le dernier salaire, se situe autour de 74 % pour un salarié du privé au régime général, mais descend entre 50 % et 56 % pour les cadres supérieurs et les hauts revenus (rapport COR juin 2025). La pension moyenne brute en France atteint 1 626 € par mois, soit environ 1 512 € nets après prélèvements sociaux (DREES, panorama 2025). Pour maintenir votre niveau de vie à la retraite, préparer un complément de revenus devient indispensable. L'**assurance vie**, avec 2 143 milliards d'euros d'encours fin février 2026 (France Assureurs, communiqué de mars 2026), offre un cadre particulièrement flexible pour constituer et distribuer ce complément. Contrairement au **PER** (Plan d'Épargne Retraite), dont les fonds restent bloqués jusqu'au départ en retraite, l'assurance vie vous laisse une liberté totale sur le rythme et le montant de vos retraits. Ce guide explique comment transformer votre contrat d'assurance vie en source de revenus réguliers une fois à la retraite.

> **À retenir :**
> 
> -   L'encours d'assurance vie a atteint 2 143 milliards d'euros fin février 2026, en hausse de 5,4 % sur un an (France Assureurs, 2026).
> -   Le rendement moyen des fonds en euros s'est établi à 2,6 % en 2025 pour la troisième année consécutive (ACPR, rapport mars 2026).
> -   Après 8 ans, l'abattement annuel sur les gains s'élève à 4 600 € pour une personne seule et 9 200 € pour un couple (article 125-0 A du Code général des impôts).
> -   Les prélèvements sociaux restent à 17,2 % sur les gains d'assurance vie en 2026, alors que les autres placements financiers passent à 18,6 % (LFSS 2026, article 19).
> -   À 65 ans, la conversion de 100 000 € en rente viagère délivre entre 4 200 € et 5 500 € par an selon le taux technique retenu.

## Pourquoi l'Assurance Vie Reste un Outil de Retraite Sans Équivalent

### La Liberté que le PER Ne Vous Offre Pas

Le **PER** présente un avantage fiscal à l'entrée : les versements sont déductibles du revenu imposable, dans la limite du plafond annuel. Cette carotte fiscale a une contrepartie majeure. Les fonds sont bloqués jusqu'à l'âge légal de la retraite, sauf six cas de déblocage anticipé limitativement énumérés par l'article L224-4 du Code monétaire et financier : acquisition de la résidence principale, invalidité, décès du conjoint ou partenaire de Pacs, surendettement, expiration des droits au chômage, cessation d'activité non salariée suite à liquidation judiciaire.

L'assurance vie, elle, ne conditionne aucun retrait à un événement particulier. Un rachat partiel ou total reste possible à tout moment, quel que soit l'âge ou la situation professionnelle du souscripteur. Cette flexibilité prend tout son sens à la retraite, car vos besoins évoluent : un voyage exceptionnel, des travaux d'adaptation du logement, une aide à un enfant ou un petit-enfant, des dépenses de santé non couvertes. L'assurance vie absorbe ces aléas, là où le PER vous enferme dans un schéma prédéterminé. Pour une analyse détaillée des différences entre ces deux enveloppes, consultez notre [comparatif PER versus assurance vie](/academy/assurance-vie/per-vs-assurance-vie-comparatif).

### Un Cadre Fiscal Toujours Préservé en 2026

La **LFSS 2026** (loi 2025-1560 du 22 décembre 2025, article 19) a porté la CSG sur les revenus du capital mobilier de 9,2 % à 10,6 %. Les prélèvements sociaux totaux atteignent désormais 18,6 % sur les dividendes, les intérêts, les plus-values d'un CTO, d'un PEA en sortie ou d'un PER en sortie en capital. L'assurance vie a bénéficié d'un traitement favorable et reste à **17,2 % de prélèvements sociaux** sur les gains. Ce différentiel de 1,4 point creuse encore l'écart d'attractivité fiscale par rapport aux autres enveloppes pour un retraité qui consomme son capital.

### Les Rachats Programmés : un Revenu Régulier sur Mesure

Les **rachats programmés** constituent le mécanisme central pour transformer votre assurance vie en complément de retraite. Il s'agit de retraits automatiques, programmés à une fréquence régulière (mensuelle, trimestrielle, semestrielle ou annuelle), pour un montant fixe ou variable. Vous définissez le rythme, le montant et les supports sur lesquels les rachats sont effectués.

Contrairement à une rente viagère, les rachats programmés ne sont pas irrévocables. Vous conservez la propriété de votre capital, modifiez le montant ou la fréquence à tout moment, suspendez temporairement les rachats si vous n'en avez pas besoin, ou réalisez un rachat exceptionnel en cas de besoin ponctuel. Votre capital continue de fructifier sur les supports non rachetés, ce qui prolonge la durée de vie de votre épargne. Notre [guide du rachat en assurance vie](/academy/assurance-vie/rachat-assurance-vie-guide) détaille les modalités pratiques de ces opérations.

### Quel contrat est fait pour vous ?

Répondez à quelques questions sur vos objectifs et découvrez quel type de contrat correspond à votre profil.

[Faire le quiz](/assurance-vie/quiz-profil)

## L'Optimisation Fiscale des Retraits Après 8 Ans

### Le Mécanisme de l'Abattement Annuel

La fiscalité de l'assurance vie devient particulièrement avantageuse après 8 ans de détention du contrat. Lors d'un rachat, seule la part de plus-values contenue dans le retrait est imposable. Cette part bénéficie d'un abattement annuel codifié à l'article 125-0 A du Code général des impôts :

-   **4 600 €** pour une personne seule, veuve ou divorcée
-   **9 200 €** pour un couple soumis à imposition commune (mariage ou Pacs)

Concrètement, chaque année vous pouvez retirer une somme dont la part de gains n'excède pas 4 600 € (9 200 € en couple) sans payer aucun impôt sur le revenu sur ces gains. Seuls les prélèvements sociaux de 17,2 % restent dus sur les plus-values. Au-delà de l'abattement, les gains issus de versements inférieurs à 150 000 € sont taxés au **PFL** (Prélèvement Forfaitaire Libératoire) de 7,5 %. Les gains issus de versements supérieurs à 150 000 € basculent au **PFU** (Prélèvement Forfaitaire Unique) de 12,8 % (source : Service-Public.fr, mise à jour 2026).

### Calculer le Montant Optimal de Rachat

La part de plus-values dans un rachat dépend du rapport entre les gains totaux du contrat et l'encours total. Pour un contrat de 400 000 € comprenant 280 000 € de versements et 120 000 € de plus-values, le ratio de plus-values atteint 30 %. Un rachat de 15 000 € contiendrait donc environ 4 500 € de plus-values, soit un montant juste en dessous de l'abattement de 4 600 € pour une personne seule. L'optimisation consiste à calibrer vos rachats programmés pour consommer intégralement l'abattement chaque année, sans le dépasser. Pour maîtriser cette mécanique, retrouvez notre article sur [l'optimisation des retraits en assurance vie](/academy/assurance-vie/optimiser-retraits-assurance-vie).

### Vérification Arithmétique du Calcul

Reprenons le contrat à 400 000 € avec 30 % de ratio de plus-values. Pour un rachat annuel R, la part imposable vaut R × 0,30. Pour ne pas dépasser l'abattement de 4 600 €, il faut donc R × 0,30 ≤ 4 600, soit R ≤ 15 333 €. Un rachat annuel de 15 000 € (1 250 € par mois) génère 4 500 € de plus-values, dont 17,2 % de prélèvements sociaux, soit 774 € de prélèvements. Le revenu net atteint 14 226 € par an, soit 1 185 € nets par mois.

## Comparaison : Assurance Vie, PER Rente et PER Capital

Le choix du véhicule de décumulation, la phase où vous consommez votre épargne, a un impact majeur sur votre revenu net, votre flexibilité et la transmission de votre patrimoine. Voici un tableau comparatif des trois options principales.

Critère

AV : rachats programmés

PER : sortie en rente viagère

PER : sortie en capital

**Fiscalité des revenus**

PFL 7,5 % ou PFU 12,8 % sur les gains après abattement de 4 600 / 9 200 €, puis prélèvements sociaux 17,2 %

Rente imposable à l'IR après abattement de 30 % à 70 % selon l'âge

Capital : IR sur la part correspondant aux versements déduits ; gains au PFU 12,8 % + prélèvements sociaux 18,6 %

**Flexibilité du montant**

Totale, modifiable à tout moment

Fixe, déterminée à la liquidation

Retrait unique ou fractionné selon contrat

**Fréquence des revenus**

Mensuelle, trimestrielle ou annuelle au choix

Mensuelle ou trimestrielle (fixe)

Ponctuelle

**Réversibilité**

Oui, capital reste votre propriété

Non, capital transféré à l'assureur

Oui si sortie fractionnée

**Transmission au décès**

Capital restant transmis aux bénéficiaires (abattement 152 500 € par bénéficiaire avant 70 ans)

Rente de réversion possible (réduit la rente)

Capital restant transmis (fiscalité PER)

**Revalorisation**

Liée à la performance des supports

Liée au taux technique et participation aux bénéfices

Néant (capital fixe)

**Protection contre la longévité**

Non (risque d'épuisement du capital)

Oui (rente versée à vie)

Non

**Adaptabilité aux aléas**

Forte (rachats exceptionnels possibles)

Nulle (montant et fréquence figés)

Moyenne

Ce comparatif met en évidence la complémentarité des deux enveloppes. L'assurance vie excelle en flexibilité et en transmission, tandis que le PER en rente protège contre le risque de longévité. Pour de nombreux épargnants, la stratégie optimale consiste à [combiner PER et assurance vie](/academy/assurance-vie/combiner-per-assurance-vie).

## La Désensibilisation Progressive Avant la Retraite

### Le Principe : Sécuriser les Gains Avant la Phase de Consommation

Cinq à dix ans avant votre départ en retraite, réduire progressivement la part d'unités de compte risquées dans votre contrat au profit du fonds euros relève de la prudence patrimoniale. Cette **désensibilisation** vise à protéger votre capital contre une chute des marchés qui surviendrait juste avant le moment où vous commencez à effectuer des retraits.

Un krach boursier de 30 % survenant l'année de votre départ en retraite, sur un contrat investi à 70 % en UC actions, amputerait votre capital de 21 %. Sur un contrat de 400 000 €, cela représente une perte sèche de 84 000 €. En pratique, ces 84 000 € équivalent à environ cinq années de rachats programmés à 1 400 € par mois, ou à un niveau de revenus significativement réduit pendant toute la durée de la retraite.

### Le Calendrier de Désensibilisation

Une approche courante consiste à réduire la part d'UC de 5 à 10 points de pourcentage par an au cours des cinq à sept dernières années précédant la retraite. Par exemple, pour un contrat investi à 60 % en UC et 40 % en fonds euros à 10 ans de la retraite :

-   **10 ans avant** : 60 % UC / 40 % fonds euros
-   **7 ans avant** : 50 % UC / 50 % fonds euros
-   **5 ans avant** : 40 % UC / 60 % fonds euros
-   **3 ans avant** : 30 % UC / 70 % fonds euros
-   **Départ en retraite** : 25 % UC / 75 % fonds euros

Passer à 100 % fonds euros n'est pas l'objectif. Conserver une poche d'UC, notamment via les **SCPI** (Sociétés Civiles de Placement Immobilier), permet de maintenir un moteur de performance qui compense partiellement l'érosion liée à l'inflation et aux retraits. Les SCPI ont distribué un rendement moyen de 4,91 % en 2025, contre 4,72 % en 2024 (source : ASPIM, février 2026). Les arbitrages au sein de l'assurance vie s'effectuent sans fiscalité, ce qui rend cette désensibilisation indolore.

## Assurance Vie ou Rente Viagère : Quel Choix pour Votre Retraite ?

La rente viagère, qu'elle soit proposée dans le cadre d'un PER ou d'un contrat d'assurance vie, garantit un revenu à vie. C'est sa force : quel que soit votre âge au décès, les versements continuent. Cette sécurité a un coût. Les taux de conversion, c'est-à-dire le montant de rente annuelle pour 100 000 € de capital, ont considérablement baissé. À 65 ans, la transformation d'un capital de 100 000 € en rente délivre entre 4 200 € et 5 500 € par an, selon le taux technique retenu par l'assureur (variant de 0 % à 1,5 %) et selon les tables de mortalité TGH05 pour les hommes et TGF05 pour les femmes. Une fois la rente mise en service, vous perdez tout accès à votre capital : il appartient à l'assureur.

Les rachats programmés sur l'assurance vie offrent un taux de retrait que vous maîtrisez. Avec un taux de retrait de 4 % par an sur un capital de 400 000 €, vous percevez 16 000 € par an (1 333 € par mois) tout en conservant la propriété de votre capital et la possibilité de le transmettre. Les études les plus récentes sur les **SWR** (Safe Withdrawal Rates) appliqués au contexte français suggèrent toutefois qu'un taux plus prudent de 3 % à 3,5 % améliore la résilience face à l'inflation et aux crises de marché, notamment sur des horizons de 35 à 40 ans (étude Ben Felix, 2022). Le risque, en contrepartie, reste celui de l'épuisement du capital si les marchés traversent une période prolongée de sous-performance ou si vous vivez très longtemps. Pour en savoir plus sur la fiscalité à privilégier, consultez notre guide sur [l'assurance vie après 8 ans](/academy/assurance-vie/assurance-vie-apres-8-ans).

### Comparez les contrats en un clin d'œil

Rendements, frais, supports : visualisez les différences entre les meilleurs contrats du marché.

[Voir le comparatif](/assurance-vie/comparateur)

## Exemple Concret : Michel et Christine Préparent Leur Complément de Retraite

### La Situation

Michel, 63 ans, et Christine, 61 ans, sont mariés sous le régime de la communauté légale. Michel prend sa retraite cette année, Christine dans deux ans. Leurs pensions de retraite cumulées s'élèveront à 3 800 € nets par mois (2 200 € pour Michel, 1 600 € pour Christine). Leurs dépenses mensuelles actuelles atteignent 4 800 €. Ils ont besoin d'un complément de 1 000 € par mois minimum, avec une cible de 1 500 € pour maintenir un confort de vie incluant des voyages.

Ils disposent d'un contrat d'assurance vie d'une valeur de 400 000 €, ouvert il y a 14 ans. Le contrat comprend 280 000 € de versements et 120 000 € de plus-values. L'allocation actuelle se répartit ainsi : 45 % fonds euros, 30 % UC actions, 15 % SCPI et 10 % obligations.

### La Mise en Place des Rachats Programmés

Michel et Christine programment des rachats mensuels de 1 500 €, soit 18 000 € par an. Avec un ratio de plus-values de 30 % (120 000 / 400 000), chaque rachat annuel de 18 000 € contient 5 400 € de plus-values (calcul : 18 000 × 0,30 = 5 400). En tant que couple, leur abattement annuel atteint 9 200 € : ils restent donc largement en dessous du seuil. Les plus-values de leurs rachats supportent uniquement les prélèvements sociaux de 17,2 %, soit 929 € par an (5 400 × 0,172). Leur revenu net complémentaire ressort à 18 000 − 929 = 17 071 € par an, soit 1 423 € nets par mois.

### La Durée de Vie du Capital

Scénario

Rendement annuel net

Retrait annuel

Capital à 10 ans

Capital à 20 ans

Capital à 30 ans

Pessimiste

2,0 %

18 000 €

259 000 €

89 000 €

Épuisé (année 26)

Médian

3,5 %

18 000 €

296 000 €

165 000 €

Épuisé (année 35)

Favorable

5,0 %

18 000 €

336 000 €

252 000 €

140 000 €

Dans le scénario médian (rendement net de 3,5 %, cohérent avec une allocation prudente à équilibrée composée de fonds euros à 2,6 % et d'UC modérées), le capital de Michel et Christine dure environ 35 ans, soit jusqu'à l'âge de 98 ans pour Michel. Dans le scénario favorable, le capital n'est pas épuisé et peut être transmis aux enfants sous l'abattement de 152 500 € par bénéficiaire.

### L'Ajustement dans le Temps

Michel et Christine prévoient de revoir leur stratégie tous les ans avec leur conseiller :

-   **Si les marchés surperforment** : ils augmentent ponctuellement le montant des rachats pour un voyage ou un projet, sans compromettre la pérennité du capital
-   **Si les marchés traversent une crise** : ils réduisent temporairement les rachats à 1 000 € par mois, puisant dans leur épargne de précaution pour couvrir le complément
-   **À mesure qu'ils avancent en âge** : ils sécurisent progressivement l'allocation restante, passant de 55 % de fonds euros à 75 % vers 75 ans

## Deuxième Exemple : Nathalie, 55 Ans, Anticipe sa Retraite

Nathalie est consultante indépendante. Sa pension de retraite estimée atteint 1 800 € nets par mois. Elle dispose de 180 000 € sur une assurance vie ouverte il y a 10 ans (130 000 € de versements, 50 000 € de gains). Elle prévoit de prendre sa retraite à 64 ans, soit dans 9 ans.

**Sa stratégie sur 9 ans** :

1.  **De 55 à 60 ans** : elle continue d'alimenter son contrat avec 600 € par mois, soit 36 000 € supplémentaires sur 5 ans. Elle maintient une allocation dynamique (50 % UC actions, 20 % SCPI, 30 % fonds euros) pour bénéficier du potentiel de croissance.
    
2.  **De 60 à 64 ans** : elle stoppe les versements et lance la désensibilisation. Elle arbitre chaque année 10 % d'UC vers le fonds euros. À 64 ans, son allocation cible passe à 30 % UC / 70 % fonds euros.
    
3.  **À 64 ans** : son capital estimé atteint 280 000 € (hypothèse de rendement moyen pondéré de 5 % pendant la phase de capitalisation). Elle met en place des rachats programmés de 900 € par mois. Avec un ratio de gains d'environ 35 %, la part de plus-values annuelle dans ses rachats atteint 3 780 €, en dessous de l'abattement de 4 600 € pour une personne seule. Son complément de retraite net, après prélèvements sociaux, ressort à environ 10 150 € par an, soit 846 € nets par mois. Combiné à sa pension de 1 800 €, elle dispose de 2 646 € mensuels.
    

## Points d'Attention

**Le risque d'épuisement du capital** : contrairement à la rente viagère, les rachats programmés ne garantissent pas un revenu à vie. Si vous retirez plus que ce que votre contrat génère en rendement, votre capital diminue. Le taux de retrait soutenable sur le long terme se situe entre 3 % et 4 % par an du capital initial, ajusté de l'inflation.

**L'impact de l'inflation** : un retrait fixe de 1 500 € par mois voit son pouvoir d'achat diminuer chaque année. Avec une inflation de 2 % par an, vos 1 500 € ne valent plus que l'équivalent de 1 230 € en pouvoir d'achat actuel après dix ans. Prévoir une revalorisation annuelle de vos rachats programmés relève donc de la prudence.

**La coordination avec les autres revenus** : optimiser le cadencement de vos rachats en fonction de votre tranche marginale d'imposition reste essentiel. À la retraite, vos revenus baissent et votre TMI (Tranche Marginale d'Imposition) peut changer. Un conseiller patrimonial vous aide à déterminer le moment et le montant optimaux de chaque retrait.

**Les prélèvements sociaux** : même sous l'abattement, les plus-values restent soumises aux prélèvements sociaux de 17,2 %. Intégrez ce prélèvement dans votre calcul de revenu net. La hausse à 18,6 % opérée par la LFSS 2026 ne concerne pas l'assurance vie, ce qui renforce son attrait pour les retraités face au PER en sortie en capital.

**La transmission du capital restant** : l'assurance vie conserve son régime fiscal de faveur en cas de décès. Les versements effectués avant 70 ans bénéficient d'un abattement de 152 500 € par bénéficiaire, taxation à 20 % entre 152 500 € et 852 500 €, puis 31,25 % au-delà. Les versements après 70 ans relèvent d'un abattement global de 30 500 € (tous bénéficiaires confondus), les intérêts restant exonérés.

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## FAQ : Complément de Retraite par l'Assurance Vie

### Quel montant épargner pour générer 1 000 € de complément de retraite par mois ?

Pour générer 12 000 € de revenu annuel net avec un taux de retrait prudent de 3,5 %, vous avez besoin d'un capital d'environ 343 000 € au moment de votre départ en retraite. Avec un taux de 4 %, le capital nécessaire descend à 300 000 €. Ces calculs supposent une fiscalité optimisée via l'abattement après 8 ans et une allocation équilibrée fonds euros/UC.

### À partir de quel âge commencer à mettre en place les rachats programmés ?

Vous pouvez démarrer les rachats programmés dès l'ouverture du contrat, mais l'avantage fiscal maximal s'applique après 8 ans de détention grâce à l'abattement annuel de 4 600 € (9 200 € en couple). Dans une logique de complément de retraite, démarrer les rachats au moment du départ effectif en retraite reste l'approche la plus courante.

### L'assurance vie est-elle plus avantageuse que le PER pour préparer sa retraite ?

Les deux enveloppes sont complémentaires. Le PER offre un avantage fiscal à l'entrée (déductibilité des versements) particulièrement intéressant si votre TMI est de 30 % ou plus. L'assurance vie offre une flexibilité totale de retrait et une fiscalité allégée à la sortie après 8 ans. La stratégie optimale consiste à combiner les deux : PER pour la défiscalisation pendant la vie active, assurance vie pour le complément de revenus flexible à la retraite.

### Puis-je modifier le montant ou la fréquence de mes rachats programmés ?

Oui, à tout moment et sans frais. Vous pouvez augmenter, diminuer, suspendre ou interrompre vos rachats programmés selon vos besoins. C'est l'un des avantages majeurs par rapport à la rente viagère qui, une fois mise en service, est irrévocable.

### Comment calculer la part imposable d'un rachat sur mon contrat d'assurance vie ?

La part imposable s'obtient en multipliant le montant du rachat par le ratio gains/encours total. Par exemple, sur un contrat de 200 000 € (150 000 € de versements + 50 000 € de gains), le ratio de gains atteint 25 %. Un rachat de 10 000 € contient donc 2 500 € de plus-values imposables. Après 8 ans, ces 2 500 € s'imputent sur votre abattement annuel de 4 600 € (ou 9 200 € en couple).

### Que se passe-t-il si je décède avec un capital restant sur mon assurance vie ?

Le capital restant est transmis directement aux bénéficiaires désignés dans la clause bénéficiaire, hors succession. Les versements effectués avant vos 70 ans bénéficient d'un abattement de 152 500 € par bénéficiaire, avec une taxation de 20 % au-delà jusqu'à 852 500 €, puis 31,25 % ensuite. Les versements après 70 ans relèvent d'un abattement global de 30 500 € (tous bénéficiaires confondus), les intérêts générés restant entièrement exonérés.

## Comment France Épargne Vous Accompagne

Préparer sa retraite mérite un accompagnement sur mesure. Chez France Épargne, nos conseillers en gestion de patrimoine vous aident à transformer votre assurance vie en véritable complément de retraite, depuis la phase de capitalisation jusqu'à la décumulation optimisée.

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Nos conseillers réalisent une estimation détaillée de votre pension future à partir de votre relevé de carrière, identifient le gap de revenus à combler et calibrent le complément nécessaire. Plus de 1 200 bilans retraite réalisés chaque année par nos équipes.

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Nous construisons avec vous le plan d'épargne et l'allocation adaptée à votre horizon de départ en retraite, puis le calendrier de sécurisation progressive de votre contrat dans les années précédant la liquidation. Suivi semestriel des arbitrages sur l'ensemble de nos contrats sous gestion conseillée.

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Nous configurons vos retraits pour optimiser l'abattement fiscal annuel, ajustons la stratégie en fonction de l'évolution des marchés, de votre situation personnelle et de la fiscalité. Un point annuel obligatoire est planifié pour chaque client en phase de décumulation.

Pour estimer votre complément de retraite et tester différents scénarios de rachats programmés, utilisez notre [simulateur de retraite](/simulateurs).

## Conclusion

L'assurance vie constitue un complément de retraite remarquablement flexible. Grâce aux rachats programmés, vous transformez votre capital en revenus réguliers dont vous maîtrisez le montant, la fréquence et la fiscalité. Après 8 ans de détention, l'abattement annuel de 4 600 € (9 200 € pour un couple) vous permet de percevoir des revenus complémentaires avec une fiscalité très allégée. La préservation du taux de prélèvements sociaux à 17,2 % en 2026, alors que les autres placements financiers passent à 18,6 %, renforce encore l'attrait fiscal de cette enveloppe. La clé du succès réside dans l'anticipation : commencer à désensibiliser votre allocation cinq à dix ans avant la retraite, calibrer vos rachats pour ne pas épuiser prématurément votre capital, et coordonner votre assurance vie avec vos autres sources de revenus (pension, PER, immobilier). L'assurance vie et le PER ne sont pas des enveloppes concurrentes mais complémentaires : l'une apporte la flexibilité à la sortie, l'autre l'avantage fiscal à l'entrée. C'est en combinant les deux, avec méthode, que vous construisez la retraite la plus confortable.

* * *

**À lire également :**

-   [PER versus assurance vie : le comparatif](/academy/assurance-vie/per-vs-assurance-vie-comparatif)
-   [Combiner PER et assurance vie](/academy/assurance-vie/combiner-per-assurance-vie)
-   [Le rachat en assurance vie : guide complet](/academy/assurance-vie/rachat-assurance-vie-guide)
-   [Optimiser ses retraits en assurance vie](/academy/assurance-vie/optimiser-retraits-assurance-vie)
-   [L'assurance vie après 8 ans](/academy/assurance-vie/assurance-vie-apres-8-ans)

**Sources :**

-   [France Assureurs : encours assurance vie février 2026](https://www.franceassureurs.fr/espace-presse/a-195-milliards-deuros-en-fevrier-2026-le-niveau-des-cotisations-dassurance-vie-na-jamais-ete-aussi-eleve/) : publié en mars 2026
-   [ACPR : L'assurance-vie en 2025](https://acpr.banque-france.fr/system/files/2026-03/20260326_AS_Assurance_vie_2025.pdf) : publié le 26 mars 2026
-   [Service-Public.fr : fiscalité des revenus d'un contrat d'assurance vie](https://www.service-public.gouv.fr/particuliers/vosdroits/F22414) : mise à jour 2026
-   [DREES : Les retraités et les retraites, édition 2025](https://drees.solidarites-sante.gouv.fr/publications) : panorama de la DREES
-   [Code monétaire et financier, article L224-4](https://www.legifrance.gouv.fr/) : déblocage anticipé du PER
-   [LFSS 2026 (loi 2025-1560 du 22 décembre 2025), article 19](https://www.legifrance.gouv.fr/) : prélèvements sociaux
-   [ASPIM : performances des SCPI 2025](https://www.aspim.fr/) : statistiques publiées en février 2026
-   [Conseil d'Orientation des Retraites : rapport annuel](https://www.cor-retraites.fr/) : taux de remplacement par catégorie professionnelle, juin 2025